Forex-hedging-politik

Was ist Absicherung, wie es sich auf Devisenhandel Wenn ein Devisenhändler ein Unternehmen mit der Absicht, eine bestehende oder erwartete Position von einem unerwünschten Wechsel in den Devisen Wechselkurse. Können sie gesagt werden, haben eine Forex-Hedge eingegangen. Durch die Verwendung einer Forex-Hedge richtig, ein Händler, der lange ein Fremdwährungspaar ist. Können sich vor Abwärtsrisiko schützen, während der Händler, der kurz ein Fremdwährungspaar ist, vor Aufwärtsrisiken schützen kann. Die primäre Methoden der Absicherung von Devisengeschäften für den Einzelhandel Forex Trader ist durch: Spot-Verträge sind im Wesentlichen die regelmäßige Art des Handels, die von einem Einzelhandel Forex Trader gemacht wird. Da Spot-Kontrakte ein sehr kurzfristiges Lieferdatum (zwei Tage) haben, sind sie nicht das effektivste Währungs-Hedging-Fahrzeug. Regelmäßige Spot-Kontrakte sind in der Regel der Grund, dass eine Absicherung benötigt wird, anstatt als die Hedge selbst verwendet. Fremdwährungsoptionen sind jedoch eine der beliebtesten Methoden der Währungsabsicherung. Wie bei Optionen für andere Arten von Wertpapieren gewährt die Devisenoption dem Käufer das Recht, aber nicht die Verpflichtung, das Währungspaar zu einem bestimmten Wechselkurs zu einem späteren Zeitpunkt zu kaufen oder zu verkaufen. Regelmäßige Optionen Strategien eingesetzt werden können, wie lange Straddles. Lange erwürgt und Stier oder Bär breitet sich aus. Um das Verlustpotential eines Handels zu begrenzen. Forex-Hedging-Strategie Eine Forex-Hedging-Strategie ist in vier Teile, einschließlich einer Analyse der Forex Trader Risikoexposition, Risikobereitschaft und Vorliebe der Strategie entwickelt. Diese Komponenten bilden die Forex-Hedge: Risiko analysieren: Der Händler muss identifizieren, welche Arten von Risiken, die er in der aktuellen oder vorgeschlagenen Position einnimmt. Von dort muss der Händler identifizieren, was die Implikationen sein könnten, dieses Risiko ungehemmt zu nehmen und festzustellen, ob das Risiko hoch oder niedrig im aktuellen Devisenmarkt ist. Risikotoleranz ermitteln: In diesem Schritt setzt der Trader seine eigenen Risikotoleranzwerte ein, um festzustellen, wie stark das Positionsrisiko abgesichert werden muss. Kein Handel wird jemals null Risiko haben, ist es bis zu dem Händler, das Niveau des Risikos zu bestimmen, das sie bereit sind zu nehmen, und wie viel sie bereit sind zu zahlen, um die überschüssigen Risiken zu entfernen. Bestimmen Sie Forex-Hedging-Strategie: Bei der Verwendung von Devisenoptionen, um das Risiko des Devisenhandels zu sichern, muss der Händler bestimmen, welche Strategie die kostengünstigste ist. Umsetzung und Überwachung der Strategie: Indem sie sicherstellt, dass die Strategie so arbeitet, wie sie sollte, wird das Risiko minimiert bleiben. Der Forex Devisenhandel Markt ist ein riskantes, und Hedging ist nur eine Möglichkeit, dass ein Händler kann dazu beitragen, die Höhe des Risikos, die sie auf zu minimieren. So viel von einem Händler ist Geld-und Risikomanagement. Dass mit einem anderen Werkzeug wie Hedging im Arsenal ist unglaublich nützlich. Nicht alle Retail-Forex-Broker ermöglichen Hedging innerhalb ihrer Plattformen. Seien Sie sicher, Forschung vollständig den Makler zu erforschen, den Sie verwenden, bevor Sie anfangen zu handeln. Weitere Informationen finden Sie unter Praktische und erschwingliche Absicherungsstrategien. Eine Person, die Derivate, Rohstoffe, Anleihen, Aktien oder Währungen mit einem überdurchschnittlichen Risiko im Gegenzug handelt. "HINTquot ist ein Akronym, das für für quothigh Einkommen keine Steuern steht. Es wird auf Hochverdiener angewendet, die vermeiden, Bundeseinkommen zu zahlen. Ein Market Maker, dass kauft und verkauft extrem kurzfristige Unternehmensanleihen genannt Commercial Paper. Ein Papierhändler ist in der Regel. Die uneingeschränkte Kauf und Verkauf von Waren und Dienstleistungen zwischen den Ländern ohne die Auferlegung von Zwängen wie. MAKING SENSE OF DODD-FRANK Das Dodd-Frank-Gesetz hat breite und tiefe Implikationen, die jede Ecke der Finanzdienstleistungen und mehrere andere Branchen zu berühren. Diese Website, entwickelt und gepflegt von Anwälten in Stinson Leonard Street, ist darauf ausgerichtet, Sinn dieser komplexen Gesetzgebung und hilft Unternehmen verstehen, wie es sie spezifisch beeinflussen wird. Unser Blogger Dodd-Frank Abschnitt 955 des Dodd-Frank Gesetzes verlangt die SEC, Regeln zu erlassen, die Emittenten zur Offenlegung von Politiken in Bezug auf Mitarbeiter und Director Hedging von Beteiligungspapieren erforderlich machen. Während wir nicht vorhersagen können, welche Regeln die SEC letztendlich ergreifen kann, können die Emittenten sich gerne mit aktuellen, öffentlich offenbarten Praktiken vertraut machen. Wir fanden die folgenden Beispiele auf EDGAR, die meisten von ihnen sind kurz und süß. MicrosoftSeptember 30, 2010 Der Verwaltungsrat und unsere Führungskräfte sind verboten, ihr Eigentum an Microsoft-Aktien zu sichern, einschließlich des Handels mit öffentlich gehandelten Optionen, Puts, Anrufen oder anderen derivativen Instrumenten im Zusammenhang mit Microsoft-Aktien oder - Verpflichtungen. ComcastApril 9, 2010 Unsere Politik verbietet jedem benannten Vorstand den Kauf oder Verkauf von einer unserer Wertpapiere oder Optionen oder Derivate in Bezug auf unsere Wertpapiere ohne vorherige Zustimmung unserer General Counsel. Damit soll sichergestellt werden, dass die genannten Führungskräfte nicht zu einem Zeitpunkt handeln, zu dem sie im Besitz von Insiderinformationen sind. Wir haben keine Politik, die unsere Vorstandsmitglieder ausdrücklich daran hindert, das wirtschaftliche Risiko des Aktienbesitzes zu sichern. Jedoch verbieten Bundes-Wertpapiergesetze im Allgemeinen unsere benannten Vorstandsmitglieder vom Verkaufen unserer Bestände. American International GroupApril 12, 2010 AIGs Verhaltenskodex verbietet den Mitarbeitern, sich an jeglichen Sicherungsgeschäften in Bezug auf AIGs-Wertpapiere zu beteiligen, einschließlich des Handels mit derivativen Sicherheiten in Bezug auf AIGs-Wertpapiere. Boston ScientificMarch 26, 2010 Unsere Führungskräfte, einschließlich unserer NEOs, sind verboten, Transaktionen einzugehen, die den Wert von Boston Scientific Lager sichern. ACL Semiconductor-1. November 2010 Wir erlauben es nicht den Named Executive Officers, die Eigentumsrechte abzusichern, indem sie in Leerverkäufen oder im Handel mit Optionskontrakten, die unsere Wertpapiere betreffen, tätig werden. MGP Ingredients 9. September 2010 Wir haben keine Absicherungspolitik, aber unser Verhaltenskodex verbietet kurzfristige Verkäufe und den Handel in unserem Bestand. Global PaymentsAugust 20, 2010 Unsere Insider-Handelspolitik verbietet den Direktoren und Mitarbeitern, sich an einer Transaktion zu beteiligen, in der sie profitieren, wenn der Wert der Aktien der Gesellschaft sinkt. Retractable TechnologiesAugust 12, 2010 Wir verbieten bestimmte Aktiengeschäfte von Mitarbeitern und Direktoren, einschließlich: 1. Käufe und Verkäufe von Aktien innerhalb eines Zeitraums von sechs Monaten 2. Leerverkäufe und 3. Transaktionen in Put-, Call - oder anderen derivativen Wertpapieren. Darüber hinaus müssen Mitarbeiter und Direktoren Vorkehrungen für die Absicherung von Sicherungsgeschäften treffen. Überprüfen Sie dodd-frank häufig für Updates auf dem Dodd-Frank-Gesetz und anderen wichtigen Wertpapiergesetzen Angelegenheiten. Einführung in Forex Hedging Aktualisiert August 09, 2016 Hedging ist einfach kommen mit einem Weg, um sich vor großen Verlust zu schützen. Denken Sie an eine Hecke als Versicherung für Ihren Handel. Hedging ist ein Weg, um die Höhe der Verlust, den Sie entstehen würde, wenn etwas Unerwartetes passiert zu reduzieren. Einfache Forex Hedging Einige Broker ermöglichen es Ihnen, Trades, die direkte Hecken sind Platz. Direkte Absicherung ist, wenn Sie dürfen einen Handel, der ein Währungspaar kauft und dann zugleich können Sie einen Handel platzieren, um das gleiche Paar zu verkaufen. Während der Nettogewinn ist Null, während Sie beide Geschäfte geöffnet haben, können Sie mehr Geld ohne zusätzliche Risiken, wenn Sie Zeit den Markt genau richtig. Die Art und Weise eine einfache Forex-Hedge schützt Sie ist, dass es Ihnen erlaubt, die entgegengesetzte Richtung Ihres ursprünglichen Handels handeln, ohne zu schließen, dass erste Handel. Es kann argumentiert werden, dass es sinnvoller ist, den ersten Handel für einen Verlust zu schließen und einen neuen Handel an einem besseren Ort zu platzieren. Dies ist Teil der Händler-Diskretion. Als Händler könnten Sie sicherlich schließen Sie Ihre ersten Handel und geben Sie den Markt zu einem besseren Preis. Der Vorteil der Verwendung der Hecke ist, dass Sie Ihr Handel auf dem Markt halten und Geld verdienen mit einem zweiten Handel, der Gewinn macht, wie der Markt bewegt sich gegen Ihre erste Position. Wenn Sie vermuten, dass der Markt rückgängig zu machen und gehen Sie zurück in Ihre erste Trades Bevorzugung, können Sie einen Stopp auf dem Hedging-Handel setzen, oder schließen Sie es einfach. Komplexe Absicherung Es gibt viele Methoden zur komplexen Absicherung von Devisengeschäften. Viele Broker erlauben es den Händlern nicht, direkt abgesicherte Positionen in demselben Konto zu nehmen, so dass andere Ansätze notwendig sind. Mehrere Währungspaare Ein Devisenhändler kann mit zwei verschiedenen Währungspaaren eine Absicherung gegen eine bestimmte Währung durchführen. Zum Beispiel könnten Sie lange EUR / USD und kurze USD / CHF gehen. In diesem Fall wäre es nicht genau, aber Sie würden Ihre USD-Exposure absichern. Das einzige Problem bei der Absicherung ist, dass Sie Schwankungen im Euro (EUR) und den Schweizer (CHF) ausgesetzt sind. Das heißt, wenn der Euro zu einer starken Währung gegenüber allen anderen Währungen wird, könnte es zu Wechselkursschwankungen in EUR / USD kommen, die nicht in USD / CHF gehandelt werden. Dies ist in der Regel keine zuverlässige Möglichkeit zur Absicherung, es sei denn, Sie bauen eine komplizierte Hecke, die viele Währungspaare berücksichtigt wird. Forex-Optionen Eine Forex-Option ist eine Vereinbarung, eine Börse zu einem bestimmten Preis in der Zukunft durchzuführen. Zum Beispiel, sagen Sie einen langen Handel auf EUR / USD bei 1,30. Um diese Position zu schützen, platzieren Sie eine Forex Streik Option bei 1.29. Was bedeutet dies, wenn die EUR / USD fällt auf 1,29 innerhalb der Zeit für Ihre Option angegeben, erhalten Sie auf diese Option ausbezahlt. Wie viel Sie bezahlt werden, hängt von den Marktbedingungen ab, wenn Sie die Option und die Größe der Option kaufen. Wenn der EUR / USD diesen Preis nicht in der angegebenen Zeit erreicht, verlieren Sie nur den Kaufpreis der Option. Je weiter weg vom Marktpreis Ihre Option zum Zeitpunkt des Kaufs, desto größer ist die Auszahlung, wenn der Preis innerhalb der angegebenen Zeit getroffen wird. Gründe für Hedge Der Hauptgrund, dass Sie Hedging auf Ihre Trades zu verwenden ist, um das Risiko zu begrenzen. Hedging kann ein größerer Teil Ihres Trading-Plan, wenn sorgfältig durchgeführt werden. Es sollte nur von erfahrenen Händlern verwendet werden, die Marktschwankungen und Timing verstehen. Spielen mit Hedging ohne adäquate Handelserfahrung könnte eine Katastrophe für Ihr Konto sein. Forex Hedge Was ist ein Forex Hedge Eine Forex Hedge ist eine Transaktion von einem Forex-Trader um eine bestehende oder erwartete Position von einem unerwünschten Wechsel der Wechselkurse zu schützen. Durch die Verwendung eines Forex-Hedge richtig, kann ein Trader, der lange ein Fremdwährungspaar von Nachteil Risiko geschützt werden. Während der Händler, der kurz ein Fremdwährungspaar ist, vor Aufwärtsrisiken schützen kann. BREAKING DOWN Forex Hedge Die primäre Methoden der Absicherung von Devisengeschäften für den Einzelhandel Forex Trader ist durch Spot-Kontrakte und Devisenoptionen. Spot-Verträge sind die run-of-the-mill Trades von Retail-Devisen-Händler gemacht. Da Spot-Kontrakte ein sehr kurzfristiges Lieferdatum (zwei Tage) haben, sind sie nicht das effektivste Währungs-Hedging-Fahrzeug. In der Tat, regelmäßige Spot-Kontrakte sind in der Regel der Grund, warum eine Hedge erforderlich ist. Fremdwährungsoptionen sind eine der beliebtesten Methoden der Währungsabsicherung. Wie bei Optionen auf andere Arten von Wertpapieren geben Währungsoptionen dem Käufer das Recht, aber nicht die Verpflichtung, das Währungspaar zu einem bestimmten Wechselkurs zu einem späteren Zeitpunkt zu kaufen oder zu verkaufen. Regelmäßige Optionen Strategien eingesetzt werden können, wie lange Straddles. Lange erwürgt. Und Stier oder Bär breitet sich aus. Um das Verlustpotential eines Handels zu begrenzen. Nicht alle Retail-Forex-Broker ermöglichen Hedging innerhalb ihrer Plattformen. Achten Sie darauf, Forschung der Broker, die Sie verwenden, bevor der Handel zu handeln. Wenn Fondsmanager kaufen ausländische Aktien, theyre auch effektiv den Kauf der Fremdwährung, dass die Aktie lautet in. So eine ausländische Aktien zurückgeben ist wirklich eine Kombination aus zwei Dingen: die Leistung von Die Aktie selbst und die Entwicklung der Landeswährung gegenüber dem US-Dollar. Nehmen wir ein Beispiel. Sagen Sie kaufen eine japanische Aktie, Sony (SNE). Der Wert der Aktie selbst steigt 10. Aber der Yen (Japans Währung) fällt 15 gegen den US-Dollar. Als US-Investor haben Sie Geld für diese Investition verloren, denn obwohl der Aktienkurs gestiegen ist, ist der Wert von currencys gefallen. Was ist, wenn der Yen steigt 10 stattdessen haben Sie einen schönen Rückenwind, weil Sie die 10 steigen in den Aktienkurs und die 10 steigen in der Währung. Manager können ausländische Aktien besitzen und mit wenig Arbeit ihr Engagement in Fremdwährungen beseitigen. Sie tun das, indem sie ihre Fremdwährungen absichern - Handel in ihren Fremdwährungen für US-Dollar. Lets zurück zu unserem Beispiel. Sie kaufen Sony, aber hedge Ihre Währungen durch den Verkauf von japanischen Yen und Kauf von US-Dollar. Sonys Aktie steigt 10 und der Yen fällt 10 gegen den Dollar. Da Sie Ihr Währungsrisiko abgesichert, ob der Yen steigt oder fällt hat keinen Einfluss auf Ihre Investition. Die meisten Studien zeigen, dass Hedging-Währungen hat nur eine minimale Wirkung auf die Renditen über sehr lange Zeiträume. Aber über kürzere Spannen, kann Hedging machen einen großen Unterschied in einer Fonds-Performance. Abgesehen von der einfachen Absicherung von Exposures werden einige Fondsmanager aktiv Währungstransaktionen tätigen, um von einer bestimmten makroökonomischen Sicht zu profitieren. Wenn Sie nicht verstehen, warum ein ausländischer Fonds so verhält, wie es ist, sind die Chancen der Fondsmanager etwas mit Währungen zu tun. Um das unerwartete Verhalten zu vermeiden, das mit falschen Währung Spielen begleiten kann, können Sie Fonds mit strengen Hedging-Politik - diejenigen, die nie hedge oder diejenigen, die immer tun. Konsultieren Sie einen Fonds-Aktionärsbericht, um herauszufinden, ob er seine Währungen absichert. Wenn diese Informationen nicht im Aktionärsbericht verfügbar sind, rufen Sie die Fondsgesellschaft an und fragen Sie.